Σχεδιασμός εξόδου από επιχείρηση στην Κύπρο

Οι περισσότεροι ιδρυτές σκέφτονται τη φορολογία όταν η πώληση βρίσκεται ήδη σε εξέλιξη. Μέχρι τότε, το αποτέλεσμα είναι σε μεγάλο βαθμό προκαθορισμένο. Αυτό που κρατάτε από μια έξοδο επιχείρησης καθορίζεται συνήθως από τον τρόπο με τον οποίο διαμορφώθηκε η δομή πολύ πριν εμφανιστεί ένας αγοραστής. Ο παρών οδηγός εξηγεί γιατί χρησιμοποιούνται οι κυπριακές δομές συμμετοχών για εξόδους από επιχειρήσεις, πώς φορολογείται η πώληση μετοχών, και γιατί ο σχεδιασμός πρέπει να προηγείται.

Γιατί η δομή καθορίζει τι κρατάτε

Η πώληση μιας επιχείρησης μπορεί να δομηθεί ως πώληση περιουσιακών στοιχείων ή ως πώληση μετοχών, και ο πωλητής μπορεί να είναι φυσικό πρόσωπο ή εταιρεία συμμετοχών. Κάθε συνδυασμός φορολογείται διαφορετικά. Η απόφαση που έχει τη μεγαλύτερη σημασία, δηλαδή ποιος κατέχει τις μετοχές και πού, λαμβάνεται όταν δημιουργείται ο όμιλος, όχι όταν έρχεται η προσφορά.

Μόλις ένας αγοραστής βρεθεί στο τραπέζι, οι επιλογές περιορίζονται. Η μεταφορά μετοχών σε νέα εταιρεία συμμετοχών εκείνη τη στιγμή μπορεί να ενεργοποιήσει φορολογία και μπορεί να φανεί ως ενέργεια που έγινε αποκλειστικά για την αποφυγή της. Ο έγκαιρος σχεδιασμός διατηρεί τις επιλογές ανοιχτές.

Πώς η Κύπρος φορολογεί την πώληση μιας εταιρείας

Η Κύπρος δεν φορολογεί τα κέρδη από τη διάθεση μετοχών. Η μόνη εξαίρεση είναι όταν η εταιρεία που πωλείται κατέχει ακίνητη ιδιοκτησία που βρίσκεται στην Κύπρο, γεγονός που εντάσσει το κέρδος στον κυπριακό φόρο κεφαλαιουχικών κερδών.

Για μια εμπορική εταιρεία χωρίς κυπριακά ακίνητα, αυτό σημαίνει ότι μια πώληση μετοχών μπορεί να πραγματοποιηθεί χωρίς κυπριακό φόρο κεφαλαιουχικών κερδών. Αυτό ακριβώς το χαρακτηριστικό είναι ο λόγος για τον οποίο οι κυπριακές εταιρείες συμμετοχών είναι συνήθεις στον σχεδιασμό εξόδου.

Η κυπριακή εταιρεία συμμετοχών σε μια έξοδο

Μια κυπριακή εταιρεία συμμετοχών βρίσκεται πάνω από την εμπορική επιχείρηση και κατέχει τις μετοχές της. Σε μια έξοδο, προσφέρει αρκετά χαρακτηριστικά που λειτουργούν συνδυαστικά:

• Καμία κυπριακή φορολογία κεφαλαιουχικών κερδών στην πώληση των μετοχών της θυγατρικής, εκτός εάν εμπλέκονται κυπριακά ακίνητα.
• Απαλλαγή συμμετοχής για μερίσματα, ώστε τα κέρδη να μπορούν να ρέουν προς τα πάνω από τη θυγατρική σε μεγάλο βαθμό απαλλαγμένα από περαιτέρω φορολογία.
• Καμία παρακράτηση φόρου στα μερίσματα που καταβάλλονται σε μη κατοίκους μετόχους.
• Πρόσβαση στις Οδηγίες της ΕΕ για τις Μητρικές και Θυγατρικές Εταιρείες και για τους Τόκους και τα Δικαιώματα, καθώς και σε ένα δίκτυο συμβάσεων με περισσότερες από 65 χώρες.

Αυτά ισχύουν μόνο όπου η εταιρεία συμμετοχών διαθέτει πραγματική υπόσταση και διοίκηση στην Κύπρο. Μια εταιρεία που υπάρχει μόνο στα χαρτιά δεν θα αντέξει τον έλεγχο.

Πώληση εταιρείας του Ηνωμένου Βασιλείου μέσω Κύπρου

Η πώληση μιας εταιρείας του Ηνωμένου Βασιλείου δεν αφορά μόνο την τιμή. Αφορά τον τρόπο με τον οποίο κατέχονται οι μετοχές πριν από την έξοδο, επειδή η δομή καθορίζει πώς αντιμετωπίζεται το κέρδος και τι κρατάτε.

Μια κυπριακή εταιρεία συμμετοχών μπορεί να κατέχει τις μετοχές μιας εμπορικής εταιρείας του Ηνωμένου Βασιλείου. Σε μια μεταγενέστερη πώληση αυτών των μετοχών, μπορεί να ισχύσει η κυπριακή απαλλαγή από τον φόρο κεφαλαιουχικών κερδών, με την επιφύλαξη της υπόστασης και της σύμβασης αποφυγής διπλής φορολογίας μεταξύ Ηνωμένου Βασιλείου και Κύπρου. Η κατάσταση πρέπει να διαμορφωθεί εγκαίρως: η σύσταση μιας κυπριακής εταιρείας συμμετοχών την παραμονή μιας πώλησης σπάνια επιτυγχάνει το επιδιωκόμενο αποτέλεσμα, ενώ η φορολογική κατοικία του ίδιου του πωλητή αποτελεί μέρος της ανάλυσης.

Σχεδιάστε την έξοδο πριν φτάσει ο αγοραστής

Ο πιο αποτελεσματικός σχεδιασμός εξόδου γίνεται χρόνια πριν από μια πώληση, όταν η δομή συμμετοχών, η υπόσταση και οι μετοχικές συμμετοχές μπορούν ακόμη να διευθετηθούν με ηρεμία. Σε εκείνο το στάδιο μπορείτε να επιλέξετε πού βρίσκονται οι μετοχές, να χτίσετε πραγματική υπόσταση, και να ευθυγραμμίσετε την προσωπική φορολογική κατοικία με το σχέδιο.

Εάν μια πώληση βρίσκεται στον ορίζοντά σας, η στιγμή να εξετάσετε τη δομή είναι τώρα, όχι όταν φτάσει η προσφορά. Διαβάστε τον οδηγό μας για το γιατί η Κύπρος λειτουργεί ως δικαιοδοσία εταιρειών συμμετοχών, ή επικοινωνήστε μαζί μας για να επανεξετάσουμε την έξοδό σας.