Verrekenprijzen in Cyprus 2026: vereisten voor Local File en Master File

Wat zijn verrekenprijzen en waarom zijn ze in Cyprus van belang?

Verrekenprijzen zijn het geheel van regels dat bepaalt tegen welke prijs verbonden ondernemingen onderling zaken doen, zodat winst niet kunstmatig tussen hen wordt verschoven. Omdat verbonden partijen niet echt op arm's-lengthbasis onderhandelen, vervangt het belastingrecht de daadwerkelijk overeengekomen prijs door een marktreferentie. In Cyprus is dit van belang omdat de Belastingdienst een niet-conforme transactie kan herprijzen en het verschil kan belasten, zelfs wanneer er geen geld van eigenaar is gewisseld.

Het arm's-lengthbeginsel in gewone bewoordingen

Het arm's-lengthbeginsel stelt één enkele vraag: zouden twee onafhankelijke ondernemingen, elk handelend in het eigen belang, dezelfde prijs onder dezelfde voorwaarden zijn overeengekomen? Als een Cypriotische onderneming aan haar moedermaatschappij leent tegen 1% terwijl de markttarief 5% bedraagt, of aan een zusteronderneming een opgeblazen royalty betaalt, weerspiegelt de gerapporteerde winst niet de economische werkelijkheid. Op grond van Section 33 van de Income Tax Law kan de Belastingdienst het belastbare inkomen naar boven bijstellen tot het arm's-lengthbedrag, waarbij de OECD Transfer Pricing Guidelines als interpretatiestandaard worden gevolgd.

Wie de regels daadwerkelijk raken

De regels raken elke in Cyprus fiscaal gevestigde onderneming, en elke Cypriotische vaste inrichting van een buitenlandse onderneming, die controlled transactions heeft met verbonden personen. Daaronder vallen groepsleningen, cashpooling, tussen dochterondernemingen geleverde goederen, management- en administratieve diensten, licentievergoedingen en het gebruik van intellectuele eigendom. Een zuiver binnenlandse Cypriotische groep is niet vrijgesteld: het arm's-lengthbeginsel is van toepassing op transacties met verbonden partijen, ongeacht of de tegenpartij zich in Nicosia of in het buitenland bevindt. Of u echter volledige documentatie moet opstellen, hangt af van de hieronder besproken waardedrempels.

Welke wetgeving beheerst verrekenprijzen in Cyprus?

Verrekenprijzen in Cyprus worden voornamelijk beheerst door Section 33 van de Income Tax Law van 2002, aangevuld met in 2022 ingevoerde gedetailleerde documentatieregels, richtsnoeren in Circular 6/2023 en een wijzigingswet van december 2025 die vanaf 1 januari 2026 van kracht is. Samen zetten deze instrumenten de drieledige documentatiebenadering van de OECD (Local File, Master File en country-by-country reporting) om in de Cypriotische praktijk.

Section 33 van de Income Tax Law

Section 33 is de materiële regel. Deze machtigt de Cypriotische Belastingdienst om een arm's-lengthprijs in de plaats te stellen wanneer verbonden personen transacties aangaan tegen voorwaarden die afwijken van wat onafhankelijke partijen zouden zijn overeengekomen, en om de daaruit voortvloeiende correctie te belasten. Section 33 is al vele jaren van toepassing, maar tot 2022 ontbrak een formeel documentatiekader. De documentatieverplichtingen (het Local File, het Master File en de Summary Information Table) werden toegevoegd door de verrekenprijswetgeving die van kracht werd voor belastingjaren vanaf 2022.

Circular 6/2023 en de OECD Guidelines

Circular 6/2023, uitgevaardigd door de Belastingdienst, werkt uit hoe het documentatieregime in de praktijk functioneert. Deze bevestigt dat de OECD Transfer Pricing Guidelines de referentiestandaard vormen voor het selecteren van methoden en het uitvoeren van benchmarking, bevat vereenvoudigingsmaatregelen voor belastingplichtigen onder de Local File-drempels en introduceert optionele safe harbours voor groepsfinanciering en voor diensten met geringe toegevoegde waarde. Cypriotische praktijkbeoefenaren beschouwen Circular 6/2023 als het werkhandboek naast de wet.

De wijziging van december 2025 die per 1 januari 2026 van kracht is

In december 2025 nam het House of Representatives een wijzigingswet aan die op 31 december 2025 werd gepubliceerd in de Official Gazette of the Republic of Cyprus en die vanaf 1 januari 2026 van toepassing is. De twee belangrijkste wijzigingen zijn een aanzienlijke verhoging van de Local File-drempels en een uitgebreide definitie van verbonden personen voor bestuurders en consultants. Beide wijzigingen worden van kracht voor het belastingjaar 2026, zodat aangiften over 2025 en eerdere jaren onderworpen blijven aan de vorige drempels.

Wie geldt als verbonden of gelieerd persoon?

Twee personen zijn verbonden, en hun transacties zijn controlled transactions, wanneer de een de ander beheerst of beide onder gemeenschappelijke zeggenschap staan, hoofdzakelijk gemeten aan de hand van een zeggenschapstoets van 25%. Vanaf 1 januari 2026 reikt de definitie ook tot bepaalde bestuurders en consultants die de besluitvorming van het bestuur domineren.

De zeggenschapstoets van 25%

De kerntoets kijkt naar aandelenbezit en stemrecht. In het algemeen is een onderneming verbonden met een andere wanneer de een direct of indirect ten minste 25% van de aandelen, stemrechten of aanspraak op inkomsten van de ander houdt, of wanneer een gemeenschappelijke persoon of groep ten minste 25% van beide houdt. Familierelaties en ketens van houdstermaatschappijen worden samengeteld, zodat indirecte zeggenschap wordt gevangen. Als de band van 25% bestaat, is elke transactie tussen de twee een controlled transaction die het arm's-lengthbeginsel moet respecteren en in de Summary Information Table moet worden opgenomen.

De nieuwe regel van 2026 voor bestuurders en consultants

Vanaf 1 januari 2026 worden bestuurders of consultants van een onderneming eveneens als verbonden personen behandeld wanneer zij ten minste 50% van de stemrechten in bestuursbesluiten houden, hetzij individueel, hetzij collectief. Dit dicht een leemte waarbij een individu doorslaggevende zeggenschap over een onderneming uitoefende via de bestuurskamer in plaats van via aandelenbezit. Groepen met machtige bestuurders die geen aandeelhouder zijn, of adviesovereenkomsten die stemrechtinvloed in het bestuur met zich meebrengen, moeten hun relaties opnieuw aan deze regel toetsen voordat zij aangifte doen over 2026.

Wat zijn de Cypriotische Local File-drempels voor 2026?

Vanaf het belastingjaar 2026 is een Cypriotisch Local File alleen vereist wanneer controlled transactions in een categorie EUR 10 miljoen voor financiële transacties, EUR 5 miljoen voor goederen en EUR 2,5 miljoen voor diensten, royalty's, licentievergoedingen, andere immateriële activa en alle overige transacties overschrijden. De drempels worden per categorie, per jaar, in totaal getoetst en vertegenwoordigen een aanzienlijke verhoging ten opzichte van de limieten van vóór 2026.

Drempels per transactiecategorie

De verplichting geldt categorie per categorie, niet als één gecombineerd cijfer. Een onderneming kan de limiet voor financiering overschrijden en toch onder de limiet voor diensten blijven, in welk geval alleen de financieringscategorie een volledig Local File-onderdeel nodig heeft. Elke categorie wordt over alle tegenpartijen in het jaar samengeteld, zodat meerdere kleinere leningen aan verschillende groepsleden worden opgeteld en getoetst aan de financieringslimiet van EUR 10 miljoen.

Oude versus nieuwe drempels vergeleken

De verhoging van 2026 vermindert het aantal Cypriotische ondernemingen dat door volledige documentatie wordt geraakt aanzienlijk. De onderstaande tabel vergelijkt de situatie voor de belastingjaren 2025 en 2026.

Hoe een categorie aan de limiet te toetsen

Om te toetsen of een Local File wordt geactiveerd, telt u de arm's-lengthwaarde van alle controlled transactions van dezelfde aard gedurende het belastingjaar bij elkaar op en vergelijkt u het totaal met de categoriedrempel. Houd waar relevant rekening met elk van de twee richtingen: zo tellen bijvoorbeeld zowel ontvangen leningen als verstrekte leningen mee in de financieringscategorie. Als een enkel categorietotaal zijn limiet overschrijdt, is een Local File dat die categorie dekt verplicht; categorieën onder hun limiet worden lichter gedocumenteerd, zoals hieronder wordt toegelicht.

Wanneer moet een Cypriotische onderneming een Master File opstellen?

Alleen een in Cyprus fiscaal gevestigde entiteit die de ultimate parent entity of de surrogate parent entity is van een multinationale groep binnen het toepassingsgebied van country-by-country reporting moet een Master File opstellen. In de praktijk betekent dit een groep waarvan de geconsolideerde opbrengsten EUR 750 miljoen overschrijden. Gewone Cypriotische dochterondernemingen en middelgrote groepen hebben geen Master File-verplichting.

De activeringsdrempel van EUR 750 miljoen groepsopbrengsten

Het geconsolideerde opbrengstcijfer van EUR 750 miljoen brengt Cyprus in lijn met de OECD BEPS Action 13-drempel voor country-by-country reporting. Groepen boven deze drempel opereren op een schaal waarbij belastingautoriteiten een overzicht op hoog niveau verwachten van de wereldwijde activiteiten van de groep, haar immateriële activa, haar groepsfinanciering en haar verrekenprijsbeleid. Dat overzicht is precies wat het Master File biedt, als aanvulling op het transactiespecifieke detail van het Local File.

Ultimate en surrogate parent entities

De Master File-plicht rust op de entiteit die voor de groep rapporteert, namelijk de ultimate parent entity of, wanneer de groep er een aanwijst, de surrogate parent entity. Een Cypriotische onderneming die louter een dochteronderneming binnen een grote groep is, stelt het Master File niet zelf op, hoewel zij mogelijk een kopie moet verkrijgen voor haar eigen administratie en ter ondersteuning van haar Local File. Als uw Cypriotische onderneming aan het hoofd staat van een groep van EUR 750 miljoen of meer, moeten de Master File- en country-by-country reporting-verplichtingen worden gepland samen met het structureren van een Cypriotische houdstermaatschappij.

Wat is de Summary Information Table (SIT) en wie dient deze in?

De Summary Information Table (SIT) is een jaarlijkse elektronische aangifte die elke belastingplichtige met controlled transactions moet indienen, ongeacht de waarde en ongeacht of een Local File vereist is. Deze wordt ingediend via het Tax For All (TFA)-portaal en is verschuldigd samen met de aangifte inkomstenbelasting. De SIT is daarom de ene verrekenprijsverplichting die zelfs kleine Cypriotische groepen raakt.

Wat de SIT moet vermelden

Voor elke controlled transaction vermeldt de SIT de naam van de tegenpartij, haar land van fiscale vestiging en haar fiscaal identificatienummer, de categorie en waarde van de transactie, en de toegepaste verrekenprijsmethode. Het is in feite een gestructureerde samenvatting van de transacties van de groep met verbonden partijen voor het jaar, die de Belastingdienst een momentopname voor risicobeoordeling geeft zonder in elk geval het volledige Local File te vereisen.

De indieningsdeadline en het Tax For All-portaal

De SIT wordt elektronisch ingediend via het Tax For All-portaal en is verschuldigd met de aangifte inkomstenbelasting voor het betreffende jaar. Omdat de deadline is gekoppeld aan de aangifte, moeten controllers de voorbereiding van de SIT inbouwen in hetzelfde tijdschema als hun vennootschapsbelastingaangifte en hun verplichtingen inzake boekhouding en gecontroleerde jaarrekening. Het missen van de SIT-deadline brengt een vaste boete met zich mee, zelfs wanneer elke transactie correct is geprijsd, en mag daarom nooit als optioneel worden beschouwd. Houd deze bij samen met de Cypriotische compliance- en indieningskalender 2026.

Wat als ik onder de Local File-drempels blijf?

Als uw controlled transactions onder de Local File-drempels vallen, bent u vrijgesteld van het volledige Local File, maar moet u nog steeds Minimum Transfer Pricing Documentation voor die transacties bijhouden op grond van Circular 6/2023, en kunt u ervoor kiezen de vereenvoudigings-safe harbours ervan te gebruiken. U moet ook nog steeds de SIT indienen.

Minimum Transfer Pricing Documentation

Minimum Transfer Pricing Documentation is een lichter dossier. Het legt de betrokken verbonden personen vast, een functionele analyse op een passend detailniveau, de gekozen verrekenprijsmethode en een onderbouwing dat de prijsstelling arm's length is. Het vereist niet de volledige benchmarkingstudie die een Local File verlangt, maar het moet toereikend zijn om compliance aan te tonen wanneer de Belastingdienst daarom vraagt. Deze documentatie gelijktijdig bijhouden, in plaats van deze later te reconstrueren, is de veiligste aanpak.

Vereenvoudigings-safe harbours onder Circular 6/2023

Voor belastingplichtigen onder de drempels biedt Circular 6/2023 optionele safe harbours die in gedefinieerde situaties de noodzaak van een op maat gemaakte benchmarkingstudie wegnemen. Wanneer een safe harbour van toepassing is en de belastingplichtige het voorgeschreven rendement of de voorgeschreven opslag hanteert, aanvaardt de Belastingdienst het resultaat als arm's length. Dit vermindert de kosten en onzekerheid voor routinematige groepsfinanciering en voor administratieve diensten aanzienlijk, zoals hierna wordt uiteengezet.

Wat zijn de safe harbour-tarieven voor financiering en diensten?

Circular 6/2023 voorziet in twee belangrijkste safe harbours: een minimaal rendement na belasting van 2,5% op in aanmerking komende groepsfinanciering die uit eigen middelen wordt gefinancierd, en een minimale opslag van 5% op diensten met geringe toegevoegde waarde. Beide zijn optioneel, en het hanteren ervan verschuift de compliancelast weg van volledige benchmarking.

2,5% rendement na belasting op groepsleningen

Voor back-to-back en uit eigen middelen gefinancierde groepsfinanciering die aan de voorwaarden voldoet, behandelt de safe harbour een minimaal rendement na belasting van 2,5% op het gefinancierde bedrag als arm's length. Een Cypriotische financieringsmaatschappij die de safe harbour hanteert, vermijdt het opstellen van een afzonderlijke benchmarkingstudie voor die activiteit, mits zij voldoende substance heeft en zeggenschap over de risico's uitoefent. De financierings-safe harbour hangt nauw samen met de fictieve renteaftrek op groepsfinanciering, zodat beide samen moeten worden gemodelleerd om dubbeltelling van het voordeel te voorkomen.

5% opslag op diensten met geringe toegevoegde waarde

Voor diensten met geringe toegevoegde waarde (doorgaans routinematige administratieve, ondersteunende en backofficefuncties waarbij geen waardevolle immateriële activa of significant risico betrokken zijn), aanvaardt de safe harbour een opslag van 5% op de relevante kostenbasis als arm's length. Dit weerspiegelt de vereenvoudigde OECD-benadering en wordt op grote schaal gebruikt door Cypriotische dienstverlenings- en houdstermaatschappijen die groepskosten doorbelasten. Wanneer diensten meer dan routinematig zijn, is de safe harbour niet van toepassing en is een volledige analyse nodig.

Wat zijn de deadlines en de vereisten voor kwaliteitsbeoordeling?

Een Local File en, waar vereist, een Master File moeten al bestaan op de indieningsdatum van de aangifte inkomstenbelasting, moeten binnen 60 dagen na een schriftelijk verzoek bij de Cypriotische Belastingdienst worden ingediend, en het Local File moet vóór indiening door een passend gekwalificeerde professional op kwaliteit worden beoordeeld.

De productieregel van 60 dagen op verzoek

De documentatie wordt niet automatisch met de aangifte ingediend; in plaats daarvan moet deze gelijktijdig worden opgesteld en op verzoek worden geproduceerd. Zodra de Belastingdienst een schriftelijk verzoek doet, heeft de belastingplichtige 60 dagen om het Local File of Master File in te dienen. Omdat 60 dagen te kort is om vanaf nul een conform dossier op te bouwen, is de praktische regel om de documentatie tegen de aangiftedeadline gereed te hebben en deze eenvoudigweg op te halen wanneer daarom wordt gevraagd.

Kwaliteitsborging door een erkende professional

Vóór indiening moet het Local File op kwaliteit worden beoordeeld door een persoon die houder is van een relevant praktijkcertificaat, in de praktijk een erkende auditor of belastingprofessional zoals een houder van een ICPAC-certificaat. Deze borgingsstap bevestigt dat het dossier aan de vereiste norm voldoet en dat de arm's-lengthconclusie deugdelijk is onderbouwd. Door de beoordeling in het tijdschema in te bouwen, in plaats van deze als een bijzaak te behandelen, wordt een last-minute race vermeden als er een verzoek binnenkomt.

Welke boetes gelden bij niet-naleving?

Niet-naleving brengt vaste en oplopende boetes met zich mee. Het niet tijdig indienen van de SIT leidt tot een boete van EUR 500, terwijl te late indiening van een opgevraagd Local of Master File wordt bestraft op een glijdende schaal tot EUR 20.000.

Boeteniveaus voor SIT en documentatie

De boetestructuur is hieronder uiteengezet.

Deze boetes staan los van enige belastingcorrectie. Als de Belastingdienst ook een transactie herprijst op grond van Section 33, kunnen aanvullende belasting, rente en verdere boetes op de te weinig betaalde belasting volgen, zodat de documentatieboetes slechts een deel van het risico vormen.

Hoe werken verrekenprijsregels samen met andere Cypriotische belastingregels?

Verrekenprijzen staan niet op zichzelf. Zij kruisen met de fictieve renteaftrek, de regels voor gecontroleerde buitenlandse ondernemingen, DAC6-rapportage en de bredere substancevereisten, en een verdedigbaar standpunt over het ene hangt doorgaans af van de andere.

Fictieve renteaftrek en financiering

Groepsfinanciering ligt op het kruispunt van verrekenprijzen en de fictieve renteaftrek. Het arm's-lengthrendement op een lening en de fictieve renteaftrek op nieuwe eigenvermogensfinanciering beïnvloeden beide de effectieve belastinguitkomst van een Cypriotische financieringsstructuur, en moeten consistent worden gemodelleerd. Een safe harbour-rendement dat voor verrekenprijsdoeleinden wordt genomen, moet worden afgestemd op de fictieve renteaftrek die op hetzelfde kapitaal wordt geclaimd.

CFC, DAC6 en substance

Structuren met verbonden partijen raken ook de Cypriotische regels voor gecontroleerde buitenlandse ondernemingen (CFC), die het inkomen van een laagbelaste buitenlandse dochteronderneming aan Cyprus kunnen toerekenen, en DAC6-rapportage van grensoverschrijdende constructies, waarbij bepaalde constructies binnen de groep meldingsplichtig zijn. Bovenal moeten verrekenprijsuitkomsten worden onderbouwd door reële activiteit: het vestigen van echte economische substance in Cyprus en het voldoen aan de Cypriotische fiscale vestiging en de management-and-controltoets zijn wat een arm's-lengthtoerekening van winst aan Cyprus geloofwaardig maakt voor de Belastingdienst en voor buitenlandse autoriteiten.

Hoe bouwt u een conform verrekenprijsdossier op: een checklist

Een werkbaar verrekenprijsproces draait op een herhaalbare jaarlijkse cyclus. De onderstaande stappen helpen groepscontrollers om conform te blijven voor het belastingjaar 2026.

Praktische stappen voor groepscontrollers

1. Breng elke controlled transaction voor het jaar in kaart en identificeer elke verbonden persoon onder de 25%-toets en de nieuwe regel voor bestuurders en consultants van 2026.
2. Aggregeer transacties per categorie (financieel, goederen, diensten, royalty's en overig) en vergelijk elk totaal met de drempels van 2026.
3. Stel een volledig Local File op voor elke categorie boven haar drempel, en Minimum Transfer Pricing Documentation voor categorieën eronder.
4. Beslis of u de safe harbours van 2,5% voor financiering en 5% voor diensten met geringe toegevoegde waarde hanteert, en documenteer die keuze.
5. Bevestig of de groep binnen het toepassingsgebied van country-by-country reporting valt (meer dan EUR 750 miljoen) en of de Cypriotische entiteit de moedermaatschappij is die een Master File moet opstellen.
6. Vul de Summary Information Table in en dien deze in via het Tax For All-portaal samen met de aangifte inkomstenbelasting.
7. Laat het Local File op kwaliteit beoordelen door een erkende professional en bewaar het zo dat het binnen 60 dagen na een verzoek kan worden geproduceerd.

Hoe Philippou Law Firm kan helpen

Philippou Law Firm adviseert Cypriotische ondernemingen en internationale groepen over de volledige levenscyclus van verrekenprijzen, van het toetsen van controlled transactions aan de drempels van 2026 tot het opstellen van Local Files, Master Files en de Summary Information Table, en het correct toepassen van de safe harbours van Circular 6/2023. Wij coördineren de vereiste kwaliteitsbeoordeling, stemmen uw verrekenprijzen af op uw financierings-, substance- en vestigingspositie, en vertegenwoordigen u in contacten met de Cypriotische Belastingdienst. Neem contact met ons op om uw verplichtingen voor 2026 te beoordelen vóór uw indieningsdeadline.