Międzynarodowy Fundusz Powierniczy na Cyprze

Przegląd Międzynarodowego Funduszu Powierniczego na Cyprze

Międzynarodowy Fundusz Powierniczy na Cyprze (CIT) został wprowadzony przez Ustawę o Międzynarodowych Funduszach Powierniczych z 1992 roku, Ustawę 69(I)/1992, i został znacznie zmieniony w 2012 roku w celu zmodernizowania jego przepisów i zwiększenia jego konkurencyjności. CIT jest wzorowany na zasadach funduszy powierniczych prawa common law i stanowi elastyczny, efektywny podatkowo i wysoko poufny instrument ochrony majątku, planowania spadkowego i zarządzania majątkiem.

Cypr jest jednym z nielicznych jurysdykcji wpływających na prawo cywilne, które w pełni przyjęły przepisy dotyczące funduszy powierniczych zakorzenione w tradycji angielskiego prawa common law. To sprawia, że CIT jest szczególnie atrakcyjny dla osób i rodzin o wysokich dochodach, które poszukują niezawodnej i dobrze regulowanej struktury funduszu powierniczego w Unii Europejskiej.

Kluczowe Cechy i Korzyści

Ochrona Majątku

Jedną z głównych zalet CIT jest jego silna struktura ochrony majątku. Zgodnie z prawem, majątek funduszu jest chroniony przed przyszłymi wierzycielami fundatora, pod warunkiem że fundusz nie został ustanowiony z zamiarem oszukania wierzycieli, którzy mieli roszczenia w momencie ustanowienia. Okres przedawnienia do zakwestionowania rozporządzenia funduszu wynosi dwa lata od daty przekazania aktywów do funduszu.

Korzyści Podatkowe

CIT korzysta z istotnych korzyści podatkowych na Cyprze. Dochody i zyski uzyskane przez fundusz z źródeł poza Cyprzem są zwolnione z cypryjskiego podatku dochodowego, podatku od zysków kapitałowych oraz Specjalnej Składki Obronnej (SDC), pod warunkiem że beneficjenci nie są rezydentami podatkowymi Cypru. To sprawia, że CIT jest skutecznym instrumentem do posiadania międzynarodowych portfeli inwestycyjnych, nieruchomości poza Cyprzem oraz udziałów w zagranicznych firmach.

Poufność

Akty funduszu nie muszą być składane w żadnym publicznym rejestrze na Cyprze. Szczegóły dotyczące fundatora, beneficjentów i aktywów funduszu pozostają poufne. Tylko powiernik jest zobowiązany do prowadzenia odpowiednich zapisów, a ujawnienie informacji jest ograniczone do organów regulacyjnych i podatkowych w określonych, prawnie zdefiniowanych okolicznościach.

Czas Trwania

CIT może mieć maksymalny czas trwania 100 lat od daty jego utworzenia, co zapewnia długoterminową pewność w planowaniu majątku wielopokoleniowego. Fundusze charytatywne lub celowe mogą być ustanawiane na czas nieokreślony.

Wymagania dla Ważnego CIT

Aby fundusz mógł kwalifikować się jako Międzynarodowy Fundusz Powierniczy na Cyprze zgodnie z Ustawą 69(I)/1992, muszą być spełnione następujące warunki:

• Fundator – Fundator nie może być rezydentem podatkowym Cypru w roku kalendarzowym poprzedzającym utworzenie funduszu.
• Powiernik – Co najmniej jeden powiernik musi być stałym rezydentem Cypru przez cały czas trwania funduszu. Powiernikiem może być osoba fizyczna lub podmiot prawny (np. licencjonowana firma powiernicza). Często mianowani są powiernicy korporacyjni regulowani przez CySEC lub Cypryjską Izbę Adwokacką.
• Beneficjenci – Beneficjenci nie mogą być rezydentami podatkowymi Cypru w roku poprzedzającym utworzenie funduszu.
• Majątek funduszu – Majątek funduszu musi obejmować przynajmniej część aktywów znajdujących się poza Cyprzem w momencie utworzenia funduszu, chociaż majątek funduszu może później obejmować aktywa znajdujące się na Cyprze.

Rodzaje Międzynarodowych Funduszy Powierniczych na Cyprze

Fundusz Dyskrecjonalny

W funduszu dyskrecjonalnym powiernik ma pełną swobodę w zakresie tego, jak i kiedy rozdzielać dochody i kapitał pomiędzy beneficjentami. Jest to najpopularniejsza forma CIT, ponieważ oferuje największą elastyczność w planowaniu podatkowym i ochronie majątku. Fundator może dostarczyć listę życzeń, aby wskazać (ale nie zobowiązać) powiernika.

Fundusz Stały

W funduszu stałym każdy beneficjent ma określone i z góry ustalone prawo do dochodów i/lub kapitału funduszu. Powiernik nie ma w tej kwestii swobody i musi rozdzielać zgodnie z warunkami aktu funduszu.

Fundusz Celowy

Fundusz celowy jest ustanawiany w celu realizacji określonego celu niecharytatywnego, a nie dla wyznaczonych beneficjentów. Zmiany wprowadzone w 2012 roku wyraźnie zezwalają na fundusze celowe, które są powszechnie stosowane do struktur holdingowych, prywatnych firm powierniczych i określonych celów komercyjnych.

Fundusz Charytatywny

Fundusz charytatywny jest ustanawiany w celach charytatywnych i może mieć czas trwania na czas nieokreślony. Fundusze charytatywne podlegają określonym wymaganiom regulacyjnym i testom użyteczności publicznej.

Uprawnienia i Obowiązki Powiernika

Powiernik ma obowiązek fiduciarny działać w najlepszym interesie beneficjentów i zgodnie z aktem funduszu. Kluczowe uprawnienia zazwyczaj obejmują:

• Inwestowanie, zarządzanie i zbywanie aktywów funduszu.
• Mianowanie i usuwanie beneficjentów (jeśli akt funduszu na to pozwala).
• Rozdzielanie dochodów i kapitału beneficjentom.
• Delegowanie zarządzania inwestycjami profesjonalnym doradcom.
• Mianowanie protectora do nadzorowania działań powiernika.

Rola Protectora

Fundator może mianować protectora funduszu, którego rolą jest nadzorowanie powiernika i zapewnienie, że życzenia fundatora są respektowane. Uprawnienia protectora, określone w akcie funduszu, mogą obejmować prawo do zatwierdzania lub wetowania niektórych decyzji powiernika, mianowania lub usuwania powierników oraz wyrażania zgody na zmiany w akcie funduszu. Protector nie jest powiernikiem i nie ma obowiązków fiduciarnych wobec beneficjentów, chyba że akt funduszu stanowi inaczej.

Prawo Właściwe i Jurysdykcja

CIT podlega prawu cypryjskiemu, a sądy cypryjskie mają jurysdykcję w sprawach spornych. Ustawa o Międzynarodowych Funduszach Powierniczych uznaje również wybór obcego prawa do regulowania niektórych aspektów funduszu, pod warunkiem że nie koliduje to z obowiązkowymi przepisami prawa cypryjskiego. Prawo wyraźnie stanowi, że obce zasady dziedziczenia przymusowego, roszczenia dotyczące wspólnego majątku i podobne obce przepisy nie wpływają na ważność CIT.

Rejestracja i Zgodność

Chociaż akty funduszu nie są składane w publicznym rejestrze, powiernik musi zarejestrować fundusz w Cypryjskim Departamencie Podatkowym i uzyskać numer identyfikacji podatkowej. Powiernik musi prowadzić odpowiednie zapisy wszystkich transakcji i być w stanie wykazać zgodność z przepisami przeciwdziałania praniu pieniędzy na mocy Ustawy o Zapobieganiu i Zwalczaniu Prania Pieniędzy z lat 2007–2021.